Die Bewertung von DM-Zinsswaps Zinsdifferenzen zwischen DM-Swaps und DM-Anleihen
-
- Taschenbuch ausgewählt
- eBook
-
Sprache:Deutsch
Fr. 74.90
inkl. gesetzl. MwSt.,
Beschreibung
Produktdetails
Einband
Taschenbuch
Erscheinungsdatum
15.01.1998
Abbildungen
XXIV, mit 46 Abbildungen
Verlag
Deutscher UniversitätsverlagSeitenzahl
283
Maße (L/B/H)
20.3/13.3/1.7 cm
Gewicht
408 g
Auflage
1998
Sprache
Deutsch
ISBN
978-3-8244-6629-0
Der Markt für Zins- und Währungsswaps ist durch ein stürmisches Wachstum gekennzeichnet. Bisher liegen wenige Forschungsarbeiten vor, die den deutschen Markt umfassend charakterisieren. Ausgehend von den grundlegenden Merkmalen des Marktes für DM-Swaps definiert Wolfgang Kirschner Swapspreads und Methoden zu ihrer Berechnung. Grundlage der Spreadanalyse ist hierbei ein Arbitragemodell in einem Kapitalmarkt mit Friktionen. Der Autor zeigt, ob und warum signifikante Swapspreads existieren, wie sich Swapspreads verändern und auf welche Ursachen sie zurückzuführen sind. Bewertungsunterschiede zwischen DM-Zinsswaps und DM-Anleihen resultieren im wesentlichen aus Wertpapierleihgebühren, Kosten der Eigenkapitalunterlegung sowie der Volatilität von Zinssätzen.
Kundinnen und Kunden meinen
Verfassen Sie die erste Bewertung zu diesem Artikel
Helfen Sie anderen Kund*innen durch Ihre Meinung